La industria de gestión patrimonial de 30 billones de dólares puede invertir en ETF de Bitcoin

«Bitcoin está empezando a convertirse en un activo de referencia para la generación más joven», afirmó Anthony Pompliano, fundador de Pomp Investments. «Sabemos que la mayoría de los inversores no pueden superar los índices de referencia, por lo que agregar un nuevo índice de referencia a su asignación de activos es la única forma de intentar mantenerse al día».

Bitcoin subió al nivel de 49.000 dólares el jueves, alcanzando niveles no vistos desde diciembre de 2021, antes de caer a alrededor de 43.000 dólares el viernes. Subió un 150% el año pasado después de una brutal liquidación en 2022.

Grandes sectores del mundo de las inversiones estuvieron ausentes del repunte de 2023. Según el director ejecutivo de VanEck, Jan Van Eck, a muchos agentes, asesores financieros y bancos se les ha dicho explícitamente en el pasado que “no toquen las criptomonedas”, en gran parte debido a su naturaleza no regulada.

Eso cambió el miércoles después de que la Comisión de Bolsa y Valores autorizó las ventas al contado de ETF de bitcoin, lo que permite a los inversores acceder a bitcoin de la misma manera que compran fondos indexados de acciones y bonos. Presidente de la SEC, Gary Gensler Continúa emitiendo advertencias estrictas. Sin embargo, cuando se trata de inversiones en criptomonedas, esto no obstaculiza la actividad.

a ella La caja de alternativas elegida cien vecesEl administrador de fondos mutuos Advisors Preferred Trust está invirtiendo hasta el 15% de sus activos totales en exposición indirecta a bitcoin a través de fondos y futuros, según su último prospecto.

«La mayoría de los fondos pasivos buscan formas de aumentar el rendimiento», afirma Pompliano.

Bitwise Asset Management es uno de los 11 emisores que recibieron la aprobación inicial para el producto Bitcoin. Matt Hogan, director de inversiones, dijo: ETF de Bitcoin bit a bitque ofrece las tarifas más bajas del 0,2% de las participaciones, está dirigido principalmente a asesores financieros y oficinas familiares.

«Esto incluye acuerdos regionales de inversión. [registered investment advisors] «En última instancia, incluye empresas de transferencia de dinero, un mercado multimillonario», dijo Hogan, y agregó que los asesores «están aceptando cada vez más una asignación del 1% al 5%». «Sabemos que están interesados ​​en las criptomonedas y sabemos que han estado esperando el ETF».

En una encuesta reciente de asesores financieros realizada en conjunto con VettaFi, una plataforma ETF basada en datos, Bitwise encontró que el 88% de los asesores interesados ​​en comprar Bitcoin estaban esperando hasta después de la aprobación para un ETF de Bitcoin inmediato. Entre los asesores que ya invirtieron en criptomonedas, las grandes asignaciones (más del 3% de la cartera) se duplicaron con creces hasta el 47% en 2023 en comparación con el año anterior.

«Para la gran mayoría de las personas, un fondo cotizado en bolsa de bitcoins de bajo costo sería la forma más fácil de hacerlo», dijo Hogan.

Según datos de Robinhood, el 81% del volumen de operaciones del ETF de Bitcoin durante la primera semana se realizó en cuentas individuales y el resto en cuentas de jubilación.

Incluso antes del anuncio de la SEC el miércoles, era Estudio de confianza de los inversores del CFA Institute 2022 Encontró que el 94% de los planes de jubilación estatales y locales tenían cierta exposición a las criptomonedas. Es probable que los nuevos productos brinden mayor legitimidad y menores costos a los planes de jubilación que quieran aumentar las asignaciones.

Las empresas financieras ofrecen diferentes consejos sobre la mejor manera de entrar en este campo.

en un informe En su sitio web en octubre, Galaxy Digital dijo que la «mejora marginal más fuerte» se produjo cuando las billeteras pasaron de una asignación de bitcoin del 0% al 1%. Desde 2019, Árbol de la sabiduría Dijo que agregar bitcoin a una cartera tradicionalmente compuesta por un 60% de acciones y un 40% de bonos «puede mejorar el perfil de riesgo-rendimiento» y que de 2014 a 2019 «incluso una asignación del uno por ciento resultó en un rendimiento superior del 8,3% frente a la cartera». básico».

devoción Analizado Desempeño hasta mediados de 2022 “Bitcoin ha impulsado los rendimientos de la cartera durante períodos específicos en el pasado, aunque también ha conllevado una volatilidad significativa”, señaló. La compañía dijo que bitcoin aún no se había mantenido como cobertura contra la inflación, pero reconoció que «evaluar esto ha sido difícil, dado que la inflación ha sido baja durante la mayor parte de la historia de bitcoin».

Es probable que los tipos de fondos que salten más rápido al mercado sean aquellos centrados en acciones tecnológicas de alto crecimiento, dijo Matt Walsh, fundador de Castle Island Ventures, quien anteriormente dirigió una serie de iniciativas de blockchain y criptoactivos de Fidelity Investments. Pero también ve un atractivo más amplio.

«Creo que también se puede ver eso en las carteras basadas en materias primas, como los fondos basados ​​en oro, que lo consideran un tipo de oro digital», dijo Walsh.

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